徽宗父子在黄龙府极尽屈辱，金太宗完颜吴乞买让手下将他们押往五国城。
五国城更加偏远，严酷的寒冷将检测徽宗父子的意志和耐力。
在北风撩扫的五国城那间四面透风的陋室中，赵佶面壁而立，写下不朽的诗句《在北题壁》：
彻夜西风撼破扉，
萧条孤馆一灯微。
家山回首三千里，
目断山南无燕飞。
九叶鸿基一旦休，
猖狂不听直臣谋。
甘心万里为降虏，
故国悲凉玉殿秋。
《在北题壁》是徽宗皇帝落难后的心理写照。
吟诵着《在北题壁》，徽宗赵佶希望九儿子赵构派兵荡平北地，将他营救回去。
然而，定都临安的宋高宗赵构却有自己的想法：如果将太上皇（徽宗）和皇上（钦宗）迎接回来，自己这个皇上往哪里摆？天无二日，家无二主，高宗皇帝只能嘴上说营救二帝，就是不见行动。
更为寒碜的是，抗金英雄岳飞收复朱仙镇，欲向金国发起攻击时，赵构竟然连发十二道金牌将他召回临安杀害，酿成一桩千古奇冤。
岳飞死后，举国震动，百姓不平。蜗居高宗身边的将军苗傅、刘正彦发动兵变，威逼宋高宗退位，3岁皇子赵旉被立为皇帝。
然，忠于高宗的张浚在平江组织刘光世、韩世忠等将领率部勤王，平定了“苗、刘兵变”，宋高宗复位，张浚升任知枢密院事。
赵构建立的南宋王朝偏安一隅大闹内讧时，用武力灭亡北宋的女真人也惶惶不可终日。
金兵尽管占领了北宋的故土，但宋国百姓不服，纷纷起兵反抗。
为了不让胜利成果付于一旦，金人急需找个傀儡做他们的代言人，叛徒刘豫成了理想人选。
选中刘豫的是金将挞懒，女真名叫完颜昌。
完颜昌的父亲是金太祖完颜阿骨打的叔父盈哥，按辈分，他和完颜阿骨打，完颜吴乞买是堂兄堂弟。完颜宗瀚、完颜宗望、完颜宗弼这些叱咤风云的金国大将，都是完颜昌的晚辈。
完颜昌在金太祖时就参与对辽作战，天辅六年擒辽枢密使萧得里底，代完颜浑黜为奚六路军帅，经略奚霫之地，所得郡府，以契丹、汉官摄治。
金太宗完颜吴乞买对宋作战，完颜昌为六部路都统，率部攻宋，为元帅左监军，经略山东，封为鲁王。
鲁王完颜昌在山东招降送济南知府刘豫，后来又举荐刘豫做了大齐皇帝，并将奸贼秦桧豢养麾下，纵归南宋。
天眷元年，完颜昌入朝，与太师、领三省事完颜宗磐，左丞相太保、领三省事完颜宗隽结为一党，专横跋扈，力主以河南、陕西之地归还宋朝，诱使宋向金称臣。
完颜昌盟党的计谋，遭到完颜宗磐、完颜希尹一派的强烈反对。
完颜宗磐、完颜希尹控告完颜昌与宋勾结，图谋作乱。
这时候金太宗完颜吴乞买已经死亡，金熙宗完颜亶做了皇帝。
完颜亶与完颜宗磐、完颜希尹同属太祖派，很快处死完颜宗磐、完颜宗隽；但却赦免了完颜昌，只是解除其兵权，让他为燕京行台尚书左丞相。
完颜昌来到燕京，对完颜亶、完颜宗磐、完颜希尹、完颜宗弼等人耿耿于怀，与翼王完颜鹘懒等人密谋造反，行踪败露后自燕京南逃，被完颜宗弼追兵捕获，押至祁州处死。
完颜昌死后，金国朝政被完颜宗弼——兀术把控……
徽宗皇帝在五国城获悉女真人发生内讧，不禁喜出望外，将儿子赵桓召到身边，密谋南逃。
不成器的钦宗赵桓自从把祖宗打造的江山拱手让给女真人后，悔恨万分，觉得自己才万劫难复的历史罪人，因之，早拿性命不当回事。
这时候，见太上皇提到南逃，不禁嗤之以鼻，道：“父皇真想逃回赵构那里去？”
宋徽宗一怔，道：“难道你就不想？”说着指指门外道：“番夷闹内讧，看管我们的哨兵也一天来一天不来，趁此机会不逃还待何时？”
钦宗讪笑道：“父皇想逃离荒寒之地可以理解，可你到了赵构那里，他能欢迎？”
宋徽宗看了钦宗一眼，道：“赵构和你一样，是我的儿子，他父亲从番邦逃难回来，他有什么不欢迎的！”
钦宗哈哈大笑：“父皇莫非忘哪，当初郭孝直带着你书写的血书让赵构逃回中原建国立业，秣兵历马，前来营救父兄；可几年过去，他派兵了吗？”
钦宗说着，顿了一下，道：“赵构不但不派兵，还将打算出兵金国的岳飞十二道金牌召回临安杀害！赵构什么意图父王难道不知？”
徽宗见钦宗这么来说，默然无语，停了大半天，才道：“不管怎么说，赵构还是寡人的儿子！”
钦宗道：“赵构父皇的儿子没错，可为了权利，儿子杀父亲的先列比比皆是！赵构原本就不想让我们父子返回中原，一旦回去，他那个皇帝往哪儿搁……”
徽宗道：“吾儿说得有理，可我们呆在此地，不被冻死，也得饿死呀！”
钦宗道：“即便冻死饿死五国城，也被回到赵构那里遭遇白眼好受，父皇你就好好呆着吧……”
徽宗见钦宗心灰意冷，知道再劝也是白搭，只能仰天长叹，听天由命。
年复一年，日复一日，金兵对羁押五国城的宋徽宗失于严管，徽宗可以迈出四合院到处走动了。
这时候徽宗帝刚刚50岁，从小养成的风流毛病又犯了，见一周际年轻貌美的番女，便就动了心思。
毋容置疑，徽宗是个伟岸的男子，番女一见，多有倾心。
宋徽宗又是个了解女人的男人，不少女真婆竟然主动去找宋徽宗。
番夷人伦本来就乱，在男女问题上顾忌不多，对知寒知暖的宋徽宗崇拜有加。
很快，宋徽宗在五国城有了女真知己，一经媾和，便就生儿育女。
宋徽宗弥留五国城的那些年里，竟然和番女生下十几个儿女。
色字头上一把刀，由于风流过度，徽宗54岁那年撒手人寰，留在五国城的儿女改为女真姓氏——爱新觉罗。
爱新觉罗氏在白山黑水不断发展壮大，最后终于荡平中原，建立了清朝；这不知是历史的巧合还是历史的必然……